アイフル株式会社第68回無担保社債（社債間限定同順位特約付）

アイフルが個人向け社債「アイフル株式会社第68回無担保社債（社債間限定同順位特約付）」を2024年6月18日に発行します。

発行体

「アイフル株式会社第68回無担保社債（社債間限定同順位特約付）」の発行体はアイフル株式会社です。

会社概要
社名	アイフル株式会社
代表者	代表取締役社長福田光秀
本社所在地	京都市下京区烏丸通五条上る高砂町381-1
創業	1967年4月
設立	1978年2月
資本金	940億28百万円
決算期	毎年3月31日
事業内容	消費者金融事業事業者金融事業信用保証事業
上場市場	東京証券取引所プライム市場
上場日	1998年10月1日

アイフル株式会社の連結経営成績は以下のとおりです。

連結経営成績（百万円）
	2023年3月期	2024年3月期
営業収益	144,152	163,109
営業利益	23,724	21,064
経常利益	24,428	22,067
親会社株主に帰属する当期純利益	22,343	21,818

社債間限定同順位特約

「アイフル株式会社第68回無担保社債（社債間限定同順位特約付）」には担保がありませんが、社債間限定同順位特約がついています。

社債間限定同順位特約とは、アイフル株式会社が今後担保付きの社債を発行する場合は、「アイフル株式会社第68回無担保社債（社債間限定同順位特約付）」にも同様に担保をつけるという特約です。

担保なしの債券より担保つきの債券の方が債権の回収優先順位が高いため、あとから発行された社債によって不利な扱いがされないという保証になります。

企業が破綻等したときは、優先順位の高い債務から弁済されていきます。弁済順位は次のようになります。

担保付社債
無担保社債
劣後債
優先株式
一般株式

実際に担保がつけられることはほとんどなく、アイフル株式会社が担保つきの社債を発行する意思がないという表明です。

期間

3年

利率

年1.13%（税引前）

スケジュール

「アイフル株式会社第68回無担保社債（社債間限定同順位特約付）」の条件決定から償還までのスケジュールは以下のとおりです。

スケジュール

2024.6.5
条件決定
2024.6.6
募集開始
2024.6.17
募集終了
2024.6.18
発行
2024.12.18
利払い
2025.6.18
利払い
2025.12.18
利払い
2026.6.18
利払い
2026.12.18
利払い
2027.6.18
利払い・償還

条件決定日

2024年6月5日

募集期間

2024年6月6日〜2024年6月17日

発行日

2024年6月18日

利払日

毎年6月18日および12月28日（年2回）

償還日

2027年6月18日

格付

「アイフル株式会社第68回無担保社債（社債間限定同順位特約付）」は株式会社日本格付研究所（JCR）から「A-」の長期個別債務格付を取得しています。

格付「BBB」以上が投資適格とされています。

株式会社日本格付研究所（JCR）による格付事由は以下のとおりです。

アイフルは、消費者金融大手の一角。ローン事業、保証事業、クレジット事業、海外事業などを展開している。長期発行体格付は、ローン事業を中心とする高い市場地位・競争力、格付相応の収益力、良好な資本充実度などを反映している。本件は優先債であり、債券格付は長期発行体格付と同水準とした。

発行価格

額面100円に付き100円

申込単位

10万円単位

発行額

100億円

販売会社

以下に示す証券会社で「アイフル株式会社第68回無担保社債（社債間限定同順位特約付）」を販売しています。

販売会社
販売会社	引受額
SBI証券	70億円
野村證券	20億円
大和証券	10億円
計	100億円

SBI証券

SBI証券は「アイフル株式会社第68回無担保社債（社債間限定同順位特約付）」の買付注文をオンライントレードでのみ取り扱っています。

SBI証券では2024年5月20日から2024年6月30日まで「ワンダフルキャンペーン！債券購入で最大100,000円が当たるチャンス」を実施しています。キャンペーン期間中に対象債券を購入すると、抽選で現金がプレゼントされます。

ワンダフルキャンペーン
等級	プレゼント金額	当選者数
1等	100,000円	10名
2等	10,000円	100名
3等	5,000円	200名

下記の条件を満たすと、当選確率がアップします。

条件
条件	当選確率
① 債券デビュー・再デビュー	2倍
② キャンペーン対象債券を2銘柄購入	2倍
③ いずれかの対象債券を1,000万円以上購入	2倍
上記①②③のうち2つ以上条件を満たした場合	5倍

「ソフトバンクグループ株式会社第63回無担保社債（愛称：福岡ソフトバンクホークスボンド）」も「ワンダフルキャンペーン！債券購入で最大100,000円が当たるチャンス」のキャンペーン対象債券です。

野村證券

野村證券の債券取引は、個人向け国債と一部の外貨建債券のみオンラインサービスからも申し込めます。社債の購入と売却はオンラインサービスからは申し込めず、店頭取引でのみ取り扱っています。

大和証券

大和証券は「アイフル株式会社第68回無担保社債（社債間限定同順位特約付）」の買付注文をオンライントレードでは取り扱っていません。「ダイワ・コンサルティング」コースなら本店・支店・営業所、「ダイワ・ダイレクト」コースならコンタクトセンターで買付注文を取り扱っています。

リスク

「アイフル株式会社第68回無担保社債（社債間限定同順位特約付）」には、以下に示すリスクがあります。

信用リスク
価格変動リスク
流動性リスク

信用リスク

発行体の信用状況に変化が生じた場合、社債の市場価格が変動することによって売却損が生じる場合があります。

価格変動リスク

社債の市場価格は、基本的に市場の金利水準の変化に対応して変動します。利子の適用利率が固定利率の場合、金利が上昇する過程では債券価格は下落し、逆に金利が低下する過程では債券価格は上昇することになります。したがって、償還日より前に換金する場合には市場価格での売却となりますので、売却損が生じる場合があります。